Normalement après la pluie vient le beau temps. Mais pour les Vampires de Wall Street, que nenni ! Après la pluie cotée à la bourse de Chicago (voir par ailleurs), les spéculateurs ont décidé d'innover en cette année 2011 en développant le "marché" des paris sur les catastrophes naturelles à venir. Il faut préciser que rien qu'en 2010, les institutions financières ont misé plus de 14 milliards de dollars sur les tempêtes, ouragans et autres tremblements de terre. Comme nous le révèle cet article de CNBC reprenant à son compte un papier du New York Times, des gens fortunés et des institutions financières se ruent sur des fonds spéculatifs qui achètent des obligations catastrophe basées sur la probabilité qu'il y ait à nouveau des ouragans dans le golfe du Mexique, des tremblements de terre au Japon... ou des inondations en Australie. Comment cela se passe t-il ? L'assureur émet une obligation dont le rendement est lié à la probabilité qu'il se passe une ou plusieurs catastrophes naturelles dans un temps donné. Bref, plus la catastrophe est violente, plus l'obligation aura un taux d'intérêt important. On les appelle les cat-bonds. Bien évidemment, cela reste des titres comme les autres qui peuvent être aménagés dans d'autres véhicules financiers comme les SICAV ou les FCP. Et à vous, cela vous fait quoi de parier sur une possible prochaine misère de victimes ? Pour nous, cela nous fait tout simplement gerber...
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